АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты : обзор инвестиций и аналитика

Инвестиции в проекты по годам

Распределение инвестиций по годам демонстрирует неравномерную динамику инвестиций в проекты сферы АБК, инженерных, технических и лабораторных объектов в течение 5 лет. Ожидается, что в 2025 году финансовый объем увеличится на 11,1% или 10,4 млрд рублей по сравнению с 2024 годом. В 2026 году капиталовложения увеличатся еще на 1,9 млрд рублей и достигнут пика в 106 млрд рублей. В 2027-2028 гг. ожидается сокращение инвестиций в среднем на 37% ежегодно. Уменьшение финансового объема связано с предполагаемым вводом в эксплуатацию крупных отраслевых проектов в Дальневосточном, Приволжском, Северо-Западном и Южном федеральных округах.

В разрезе федеральных округов лидером по финансовой массе ежегодно будет ЦФО. На него приходится 47,3% всех капиталовложений в отрасль в ближайшие 5 лет. Второе место в 2024-2025 гг. будет занимать Приволжский ФО. В 2026-2027 гг. Дальневосточный ФО сменит ПФО и станет следующим федеральным округом после ЦФО по инвестициям в проекты сферы АБК, инженерных, технических и лабораторных объектов. В 2028 году вторым федеральным округом по финансовому объему станет Сибирский ФО, капиталовложения в который составят 18,4% от общих инвестиций в отрасль. [Инвестиции в проекты по годам в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»]

Структура по инвесторам

Согласно структуре по инвесторам, крупными структурами будет реализовано 134 активных проекта стоимостью 316,7 млрд рублей. 13,4% финансовых вложений отрасли или 90,3 млрд рублей ожидается от холдинга «Росатом», который планирует возведение 4 объектов. ГК «ЭФКО» реализует единственный комплекс по разработке инновационных беспилотных и энергетических систем за 40 млрд рублей, что составляет 5,9% инвестиционной массы сферы АБК, инженерных, технических и лабораторных объектов. «Роскосмос» вкладывает 4,6% капиталовложений в отрасль (30,8 млрд рублей) в 5 проектов. Правительство Москвы и «Мосинжпроект» реализуют по 3 проекта на 16,7 и 15,1 млрд рублей или 2,5% и 2,2% финансового объема соответственно. Финансовый объем указанных ТОП-5 структур составляет 28,6% от суммы всех инвестиций в регион. Остальные игроки намерены вкладывать в свои проекты от 30 млн до 14,5 млрд рублей. [Топ инвесторов проектов в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»] 

Отмечается, что за счет финансовых ресурсов 12 крупнейших инвесторов будет реализовано 24 проекта на 244,7 млрд рублей – это 34,2% от суммы всех инвестиций в отрасль. 53,6% вложений или 362 млрд рублей приходится на компании, не входящие в холдинги, а также на государственные учреждения, не относящиеся к правительствам субъектов Российской Федерации. [Крупные инвесторы проектов в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»] 

Проекты на активной стадии   

В течение прошедшего года в динамике инвестиционной активности в сфере АБК, инженерных, технических и лабораторных объектов прослеживалась тенденция на увеличение инвестиций в активные проекты, сопровождавшаяся кратковременными спадами. Финансовый объем за год вырос на 25,4%: с 422 до 529 млрд рублей. С июня по сентябрь 2023 года наблюдался рост, который составил 24,4% или 103 млрд руб. Последующие месяцы характеризуются незначительными колебаниями. В мае 2024 года инвестиции в активные проекты сократились до 516 млрд рублей, после чего капиталовложения вновь возросли и достигли 529 млрд руб. в июне 2024 года.

В количестве проектов на активных стадиях наблюдался плавный восходящий тренд: за год их число увеличилось на 35,6% (с 191 до 259 единиц). Незначительные спады наблюдались в октябре и декабре 2023 года, а также в марте 2024 года, и были вызваны вводом в эксплуатацию, приостановкой и отменой ряда проектов. На данный момент в отрасли реализуется 267 проектов стоимостью 675 млрд рублей, что на 8 единиц и на 146 млрд рублей больше, чем в июне. [Количество и стоимость проектов на активной стадии (без приостановленных) в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»]

Структура инвестиций по стадиям 

В разрезе объема инвестиций по стадиям реализации проектов можно отметить, что 90% капиталовложений в отрасль или 674,43 млрд рублей задействовано в 267 проектах на активных стадиях («планирование», «предпроектные проработки», «проектирование», «подготовка к строительству», «строительство», «модернизация»). В 117 проектах на ранних стадиях («планирование», «предпроектные проработки») сосредоточено 22% инвестиционной массы отрасли. При их реализации в отрасль поступит 163,6 млрд рублей. Четверть финансового объема задействована в проектировании: 191 млрд рублей инвестируют в 47 проектов. Строительно-монтажные работы (стадии «подготовка к строительству», «строительство» и «модернизация») проводятся на 103 объектах, в которых сосредоточено 319,83 млрд рублей или 42% капиталовложений. Доля приостановки составляет 10% от общих инвестиций в отрасль: на 44 проекта приходится 74 млрд рублей. Крупнейший приостановленный проект – строительство электрон-позитронного коллайдера в Нижегородской области за 40 млрд рублей. [Структура инвестиций по стадиям в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»]

Структура инвестиций по регионам

Структура инвестиций по регионам демонстрирует, что наиболее крупные капиталовложения в размере 179 млрд рублей или 26,6% финансового объема приходятся на 17 проектов Московской области. В 27 проектах Москве сосредоточено 13,2% инвестиционной массы или 88,9 млрд рублей. 10,9% финансового объема или 73,8 млрд рублей приходится на 5 проектов  Новосибирской области. По 3 проекта реализуется в Ульяновской и Ленинградской областях, вложения в которые составляют 9,8% (65,8 млрд рублей) и 9,1% (61,2 млрд рублей) от общих инвестиций в отрасль. На ТОП-5 регионов приходится 69,6% финансовой массы или 25,4 млрд рублей в 25 проектов.

Всего в 12 приоритетных регионах будет реализовано 606,4 млрд рублей – 89,9% от общего финансового объема отрасли. [Структура инвестиций по регионам РФ в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»]

ТОП-10 крупнейших проектов в отрасли 

Объем инвестиций в реализацию ТОП-10 проектов грузовых терминалов составляет 473,98 млрд рублей. Из них на ранних стадиях реализации находятся 3 проекта на 82,4 млрд рублей. На 2 проектируемых объекта приходится 155,38 млрд рублей. Среди них самый капиталоемкий проект – строительство синхротрон-лазера в Московской области за 140 млрд руб. Строительно-монтажные работы проводятся на 4 проектах стоимостью 197,2 млрд рублей. В единственном приостановленным проекте задействовано 40 млрд рублей. [Проекты в отрасли «АБК, инженерные, технические, лабораторные объекты»]